尚普咨询：中国透析器企业市场调研咨询案例

尚普咨询（S&P）调研数据显示，随着独立血透中心的发展壮大以及患者经济实力的提高，透析器总销量（按数量）增加速度进一步提高，尚普咨询预计，随着独立血透中心的持续发展，未来一段时间透析器总销量仍将保持快速增长态势。低通仍然是目前的市场主流，销售数量占比达60%。

近年来，内资企业快速崛起，产品市场占有率不断提高，相应的外资企业的市场占有率在不断下降。尚普咨询通过对透析器行业竞争企业的深入调研，最终得出了《中国透析器行业发展趋势调研分析报告》，对相关企业的经营发展具有较高的参考价值。

透析器生产企业总销量（按数量）持续增加，年增长率保持在14%以上，2017年7家企业总销量达到了50.8百万支。随着独立血透中心的发展壮大以及患者经济实力的提高，透析器总销量（按数量）增加速度进一步提高，尚普咨询预计，随着独立血透中心的持续发展，未来一段时间透析器总销量仍将保持快速增长态势。低通仍然是目前的市场主流，销售数量占比达60%。

7家被调研企业中，F公司透析器销量最高，达13百万支。紧随其后的是内资品牌W和外资品牌N。综合来看，7家企业中增长最快的是W公司，年复合增长率达到32.8%，而增长最慢的N公司年复合增长率只有2.9%。

近年来，内资企业快速崛起，产品市场占有率不断提高，相应的外资企业的市场占有率在不断下降。目前，除D公司外，其他6家企业均在中国大陆有透析器生产工厂。2017年7家企业销售的50.8百万支透析器中，有超过50%产自中国大陆。目前N公司和X公司都在大力推广其中国工厂生产的透析器，随着推广的深入，中国本土生产的透析器比例将会进一步提高。

近年来，中国透析器市场中W公司、B公司等内资品牌开始崛起，市场份额快速增加，主要驱动因素有三点：一是内资品牌产品质量不断提高，逐渐得到了市场认可；二是出于政绩等原因，各家医院也倾向于采购内资品牌；三是内资品牌具有较强的价格优势。基于上述变化，外资品牌的市场份额呈现分化状态，F公司市场份额基本保持稳定，但N公司市场份额开始快速下滑。主要原因在于，F公司通过大量的宣传推广、医院合作，建立起相对较高的品牌知名度，特别是在高通市场，有很强的优势（2017年F公司高通透析器销量同比增长30%，而低通透析器销量只增长了16%）。加上大量投放透析机，建设血透中心等活动都带动了透析器销售，减缓了国产品牌的冲击。而N公司因为主打低通透析器，且没有大量透析机投放与建设血透中心，受到了国产品牌的强烈冲击，市场份额不断下滑。

近年来，随着医保对透析报销金额的不断提高以及患者自身经济水平的提高，越来越多的患者开始选择高通透析器，导致低通透析器销量占比逐年下降。市场情况的变化也导致了各厂商开始推出差异化产品，N公司推出了低通高效系列，W公司和X公司推出了中通系列。其中N公司和W公司的产品主要定位于低通的高端市场，而X公司的产品主要定位于高通的低端市场。虽表述不同，但都可以看作市场不断细分的情况下，低通和高通之间的过渡产品。目前针对“中通”定义并无统一标准，只是各厂商自主定义。

从产品销售比例来看，F公司透析器比例相对均衡，高通透析器比例（按数量）可以达到30.8%，而N公司高通透析器比例（按数量）只有17%，W公司高通透析器比例（按数量）可以达到23%。从趋势来看，三家企业的低通透析器销量占比（按数量）一直呈现下降趋势。

大部分企业在华均有透析器生产基地，且产能仍在不断扩大，透析器关键材料的研发基本不在中国进行。

2017年6家企业产能为65.5百万支，预计2018年、2019年产能将会继续增长（主要考虑到在建项目的投产及扩建意向）。尚普咨询预计中国大陆透析器产能在2020年将达到104.5百万支/年，之后中国市场产能将趋于饱和，增速将放缓。